Simuleer je pensioenspaargeld
Pensioensparen is een populaire manier om voor je pensioen te sparen. Het grootste voordeel is het belastingvoordeel: je kunt een deel van je inleg terugkrijgen in de vorm van belastingvermindering.
Helaas is niet alles zo idyllisch als het lijkt. Gebruik deze simulator om te ontdekken:
- đź’° Hoeveel spaar je eigenlijk en is dat genoeg om je levensstandaard na je pensioen op peil te houden?
- 🏢 Als je 60 wordt, moet je belasting betalen, waardoor een deel van het belastingvoordeel teniet wordt gedaan.
- đź’¸ Je betaalt hoge kosten aan banken en verzekeraars die pensioenspaarproducten verkopen.
Over de simulatie
Historische rendementen
De simulatie gebruikt historische gegevens om het verwachte rendement te berekenen van pensioenspaarfondsen, verzekeringen van tak 21, verzekeringen van tak 23 en ETF’s. Het probleem met historische gegevens is dat sommige fondsen een langere geschiedenis hebben dan andere. Zo is Fintro Metropolitan-Rentastro Sustainable Growth bijvoorbeeld in 1987 opgericht. Maar de gegevens voor een recenter fonds zoals Crelan Pension Fund Sustainable Growth gaan pas terug tot 2015.
Hoe langer de historische gegevensreeks is, hoe beter we de toekomstige rendementen kunnen inschatten. Daarom nemen we alleen fondsen mee die over ten minste 30 jaar aan historische gegevens beschikken. Daardoor moeten we bepaalde fondsen uit de simulatie uitsluiten:
- Pensioenfonds Argenta (opgericht in januari 2000)
- Argenta Pensioenfonds Defensief (opgericht in november 2010)
- Belfius Pensioenfonds Balanced Plus (opgericht in december 2012)
- Belfius Pensioenfonds Laag Aandelen (opgericht in maart 2005)
- BNP Paribas B Pension Sustainable Growth (opgericht in september 2006)
- BNP Paribas B Pension Sustainable Stability (opgericht in september 2006)
- KBC Pricos Defensive Responsible Investing (opgericht in december 2003)
- Pensioenfonds VDK (opgericht in maart 2005)
- Interbeurs Hermes Pensioenfonds (opgericht in maart 2005)
- Crelan Pensioenfonds Duurzame Groei (opgericht in november 2015)
- Crelan Pensioenfonds Duurzaam Evenwichtig (opgericht in november 2015)
- Crelan Pensioenfonds Duurzame Stabiliteit (opgericht in november 2015)
Simulatie van de ETF
We hebben gekozen voor een ETF die de MSCI World-index volgt, omdat die een goede afspiegeling is van de wereldwijde aandelenmarkt. Daarom is het een van de populairste indices onder ETF-beleggers.
We gebruiken dezelfde historische periode om het verwachte rendement van de ETF te berekenen als voor de pensioenspaarfondsen. De simulatie voor de ETF verloopt ook op dezelfde manier, met de volgende verschillen:
- Er is geen belastingvoordeel.
- Op je 60e hoef je geen definitieve belasting te betalen.
- Elke transactie is onderworpen aan de beursbelasting (TOB) van 0,12 % en ongeveer 2 € aan brokerkosten.
- Als je 65 bent, verkoop je alles en betaal je 10 % meerwaardebelasting over de winst boven de 15.000 €.
Ik heb vragen of opmerkingen
Neem in dat geval gerust contact met ons op via e-mail op help@curvo.eu. We horen graag van je!
Over pensioensparen
Waarom presteert de ETF beter dan pensioenspaarfondsen?
Wereldwijde aandelen-ETF’s, zoals die welke de MSCI World-index volgen, presteren vaak beter dan pensioenspaarfondsen. Daar zijn verschillende redenen voor.
De eerste reden zijn de kosten: ETF’s zijn goedkoper dan pensioenspaarfondsen. Dat betekent dat een groter deel van het rendement op de onderliggende activa naar jou gaat, in plaats van naar de fondsbeheerder of de bank.
Pensioenspaarfondsen moeten zich houden aan bepaalde regels voor de aandelenallocatie. ETF’s mogen voor 100% in aandelen beleggen. Maar pensioenspaarfondsen mogen daar maximaal 75% in beleggen. Er gelden ook strenge geografische beperkingen. Pensioenspaarfondsen moeten hun beleggingen vooral richten op Europese aandelen. Ze mogen slechts 20 % buiten de Europese Economische Ruimte beleggen. Dat betekent dat ze maar heel weinig blootstelling hebben aan Amerikaanse aandelen, ook al hebben die de afgelopen 15 jaar het beste gepresteerd. Tot slot moeten pensioenspaarfondsen beleggen in kleinere bedrijven (small caps). De regering definieert small caps echter als bedrijven met een marktkapitalisatie van maximaal 3 miljard euro, maar die definitie is achterhaald. Dat zorgt voor problemen wanneer bedrijven door koersschommelingen die grens overschrijden.
We hopen dat de regering deze regels ooit wat versoepelt. Ze beperken namelijk de pensioenen van de volgende generatie Belgen. En daardoor kunnen banken en verzekeraars ook de kosten van pensioenspaarproducten verlagen.
Hoe wordt pensioensparen belast?
Als je 60 wordt, moet je een eindbelasting van 8% betalen over je totale spaargeld.
Hoe wordt de ETF belast?
Sinds 1 januari 2026 heft België 10 % belasting op meerwaarden op financiële activa. Pensioenspaarproducten zijn hiervan vrijgesteld, maar ETF’s niet. Je betaalt de belasting op het moment van verkoop, over de winst die je hebt gemaakt. De eerste 15.000 € winst is vrijgesteld: 10.000 € per jaar, plus maximaal 5.000 € die je kunt overdragen uit jaren waarin je de vrijstelling niet hebt gebruikt.
De simulatie gaat ervan uit dat je op je 65e je hele ETF-portefeuille in Ă©Ă©n keer verkoopt. Dat is de duurste manier om het aan te pakken, want de volledige winst valt dan in Ă©Ă©n jaar en je maakt maar Ă©Ă©n keer gebruik van de vrijstelling. In de praktijk zou je elk jaar een klein deel verkopen om van je spaargeld te leven. Alleen de winst op dat deel wordt belast, dus de meeste jaren blijf je onder de jaarlijkse vrijstelling en betaal je weinig of geen belasting. Je werkelijke resultaat zal waarschijnlijk beter zijn dan het bedrag dat hier wordt weergegeven.
Kan ik mijn pensioenspaargeld opnemen?
Ja. Maar je moet een boete van 33% betalen als je je spaargeld vóór je 60e opneemt. Dat kost dus veel geld! Het doel van pensioensparen is om er pas na je pensioen aan te komen.
Hoeveel kan ik op mijn pensioenspaarrekening storten?
Je kunt in 2026 tot 1.350 € storten. Je kunt ervoor kiezen om het totale bedrag in één keer te storten of het over het hele jaar te spreiden.
Waar kan ik meer informatie vinden over de producten van de verschillende leveranciers?
We hebben een aantal pensioenspaarproducten van verschillende aanbieders onder de loep genomen:
Hoe kan ik meer sparen voor mijn pensioen?
Er zijn verschillende manieren om meer te sparen voor je pensioen:
- Spaar via de aanvullende pensioenregeling van je werkgever.
- Spaar op eigen initiatief wat extra geld door bijvoorbeeld in ETF’s te beleggen.
Even een waarschuwing: het feit dat een belegging in het verleden goed heeft gepresteerd, betekent niet dat dit in de toekomst ook zo zal zijn. Historische resultaten en statistische prognoses zoals op deze pagina geven mogelijk geen goed beeld van de werkelijke toekomstige resultaten. Deze simulator geeft slechts een indicatieve berekening. De werkelijke resultaten kunnen aanzienlijk afwijken van de getoonde simulaties. Deze simulator geeft ook geen persoonlijk beleggingsadvies. Voor individueel beleggingsadvies raden we je aan contact op te nemen met een erkende financieel adviseur.