Simule ton épargne-pension
L'épargne-pension est un moyen populaire d'épargner pour ta retraite. Son principal atout est l'avantage fiscal : tu peux récupérer une partie de tes versements sous forme de réduction d'impôt.
Malheureusement, tout n'est pas aussi idyllique qu'il y paraît. Utilise ce simulateur pour découvrir :
- 💰 Combien tu épargnes réellement et si c'est suffisant pour maintenir ton niveau de vie après la retraite.
- 🏢 Tu paies un impôt à l'âge de 60 ans qui annule une partie de l'avantage fiscal.
- 💸 Tu paies des frais importants aux banques et aux assureurs qui vendent les produits d'épargne-pension.
À propos de la simulation
Rendements historiques
La simulation utilise des données historiques pour calculer le rendement attendu des fonds d'épargne-pension, des assurances de la branche 21, des assurances de la branche 23 et des ETF. Le problème avec les données historiques est que certains fonds ont un historique plus long que d'autres. Par exemple, Fintro Metropolitan-Rentastro Sustainable Growth a débuté en 1987. Mais les données pour un fonds plus récent comme Crelan Pension Fund Sustainable Growth ne remontent qu'à 2015.
Plus les données historiques sont longues, mieux nous pouvons estimer les rendements futurs. C'est pourquoi nous n'incluons que les fonds ayant au moins 30 années de données historiques. Par conséquent, nous devons exclure certains fonds de la simulation :
- Argenta Pension Fund (créé en janvier 2000)
- Argenta Pension Fund Defensive (créé en novembre 2010)
- Belfius Pension Fund Balanced Plus (créé en décembre 2012)
- Belfius Pension Fund Low Equities (créé en mars 2005)
- BNP Paribas B Pension Sustainable Growth (créé en septembre 2006)
- BNP Paribas B Pension Sustainable Stability (créé en septembre 2006)
- KBC Pricos Defensive Responsible Investing (créé en décembre 2003)
- VDK Pension Fund (créé en mars 2005)
- Interbeurs Hermes Pensioenfonds (créé en mars 2005)
- Crelan Pension Fund Sustainable Growth (créé en novembre 2015)
- Crelan Pension Fund Sustainable Balanced (créé en novembre 2015)
- Crelan Pension Fund Sustainable Stability (créé en novembre 2015)
Simulation de l'ETF
Nous avons choisi un ETF qui suit l'indice MSCI World car c'est une bonne représentation du marché boursier mondial. Par conséquent, c'est l'un des indices les plus populaires parmi les investisseurs en ETF.
Nous utilisons la même période historique pour calculer le rendement attendu de l'ETF que pour les fonds d'épargne-pension. La simulation pour l'ETF est également similaire, avec les différences suivantes :
- Il n'y a pas d'avantage fiscal.
- Il n'y a pas d'impôt final à l'âge de 60 ans.
- Chaque transaction est soumise à la taxe boursière (TOB) de 0,12 % et à environ 2 € de frais de courtier.
- À 65 ans, tu vends tout et tu paies une taxe sur les plus-values de 10 % sur le bénéfice au-delà de 15 000 €.
J'ai des questions ou des commentaires
Dans ce cas, n'hésite pas à nous contacter par e-mail à help@curvo.eu. Nous serons ravis d'avoir de tes nouvelles !
À propos de l'épargne-pension
Pourquoi l'ETF est-il plus performant que les fonds d'épargne-pension ?
Les ETF mondiaux d'actions, tels que ceux qui suivent l'indice MSCI World, obtiennent souvent de meilleurs résultats que les fonds d'épargne-pension. Il y a plusieurs raisons à cela.
La première raison est le coût : les ETF sont moins chers que les fonds d'épargne-pension. Cela signifie qu'une plus grande partie du rendement des actifs sous-jacents te revient au lieu d'aller au fournisseur de fonds ou à la banque.
Les fonds d'épargne-pension sont soumis à des contraintes en matière d'allocation en actions. Les ETF peuvent investir à 100 % en actions. Mais les fonds d'épargne-pension ne peuvent y investir que 75 % au maximum. Il existe également des restrictions géographiques strictes. Les fonds d'épargne-pension doivent concentrer leurs investissements principalement sur les actions européennes. Ils ne peuvent investir que 20 % en dehors de l'Espace économique européen. Cela signifie qu'ils sont très peu exposés aux actions américaines, même si elles ont enregistré les meilleures performances au cours des 15 dernières années. Enfin, les fonds d'épargne-pension doivent investir dans des entreprises de plus petite taille (small caps). Or, le gouvernement définit les small caps comme ayant une capitalisation boursière de 3 milliards d'euros au maximum, mais cette définition est dépassée. Cela crée des problèmes lorsque les entreprises dépassent cette limite en raison des variations de prix.
Nous espérons que le gouvernement assouplira un jour ces règles. Elles limitent les pensions de la prochaine génération de Belges. Et cela permettra également aux banques et aux assureurs de réduire les frais des produits d'épargne-pension.
Comment l'épargne-pension est-elle taxée ?
À 60 ans, tu dois payer un impôt final de 8% sur ton épargne totale.
Comment l'ETF est-il taxé ?
Depuis le 1er janvier 2026, la Belgique taxe les plus-values sur les actifs financiers à 10 %. Les produits d'épargne-pension en sont exemptés, mais pas les ETF. Tu paies la taxe au moment de la vente, sur le bénéfice que tu as réalisé. Les premiers 15 000 € de bénéfice sont exemptés : 10 000 € par an, plus jusqu'à 5 000 € reportés des années où tu n'as pas utilisé l'exemption.
La simulation part du principe que tu vends tout ton portefeuille d'ETF en une fois à 65 ans. C'est la façon la plus coûteuse de procéder, car la totalité du bénéfice tombe sur une seule année et tu n'utilises l'exemption qu'une seule fois. En pratique, tu vendrais une petite partie chaque année pour vivre de ton épargne. Seul le bénéfice sur cette partie est taxé, donc la plupart des années tu restes sous l'exemption annuelle et tu paies peu ou pas de taxe. Ton résultat réel sera probablement meilleur que le montant affiché ici.
Puis-je retirer mon fonds d'épargne-pension ?
Oui. Mais tu dois payer une pénalité de 33% si tu retires ton épargne avant l'âge de 60 ans. Ça a donc un coût élevé ! L'objectif de l'épargne-pension est de ne pas y toucher avant la retraite.
Combien puis-je verser sur mon épargne-pension ?
Tu peux verser jusqu'à 1 350 € en 2026. Tu peux choisir de verser le montant total en une fois ou de le répartir tout au long de l'année.
Où puis-je en savoir plus sur les produits proposés par les différents fournisseurs ?
Nous avons rédigé des analyses des offres d'épargne-pension de quelques fournisseurs :
Comment puis-je épargner davantage pour ma retraite ?
Il y a plusieurs façons d'épargner davantage pour ta retraite :
- Épargne grâce à la pension complémentaire de ton employeur.
- Épargne des fonds supplémentaires de ton propre chef en investissant, par exemple dans des ETF.
Quelques mots d'avertissement : ce n'est pas parce qu'un investissement a bien fonctionné dans le passé qu'il en sera de même à l'avenir. Les performances historiques et les projections statistiques comme sur cette page peuvent ne pas refléter les performances futures réelles. Ce simulateur ne fournit qu'un calcul indicatif. Les résultats réels peuvent différer sensiblement des simulations présentées. Ce simulateur ne fournit pas non plus de conseils d'investissement personnels. Pour des conseils d'investissement individuels, nous te recommandons de contacter un conseiller financier agréé.