La scelta di un broker è un passo importante quando si investe. Le opzioni disponibili sono molte e diverse, quindi scegliere quella giusta per te è una sfida. Confrontiamo l'investimento in ETF attraverso BUX e Trade Republic, due broker disponibili per gli investitori europei. L'obiettivo di questo articolo è quello di aiutarti a scoprire quale sia il broker migliore per te per investire in ETF. Confronteremo i broker in base alle loro commissioni, alla convenienza, alla facilità di creazione di un conto e, soprattutto, alla sicurezza del tuo patrimonio.
La panoramica
La tabella seguente mostra una panoramica di come BUX si confronta con Trade Republic in base a diversi criteri. Continua a leggere per conoscere tutti i dettagli.
BUX
| Pro di BUX | ❌ Contro di BUX |
|---|---|
| Azioni frazionarie | Costo di servizio sui piani a pagamento (a partire da 2,99 € al mese) |
| Transazioni gratuite grazie a "Ordini Zero" | No itsme |
| Piano di risparmio | Ti incitano al commercio |
| Prestito titoli (adesione volontaria) |
La storia di BUX 🇳🇱
BUX è un neo-broker olandese in rapida crescita, attivo dal 2014. BUX, la loro app di trading, semplifica gli investimenti senza commissioni e permette agli utenti di investire nelle aziende in cui credono. Tuttavia, non è un'app completamente gratuita, come vedremo di seguito. BUX è cresciuta rapidamente e dichiara di avere 700.000 clienti in tutta l'UE e 100.000 solo in Belgio. BUX è stata acquisita nel dicembre 2023 da ABN AMRO, una delle più grandi banche olandesi. Da allora l'app è stata rinominata da "BUX Zero" a semplicemente "BUX".
Commissioni per gli ETF
L'acquisto di 1.000 € del famoso ETF IWDA sarà esente da commissioni di transazione se effettui un "Zero Order". BUX offre tre livelli di abbonamento: BUX Basic (gratuito), BUX Plus (2,99 € al mese) e BUX Prime (7,99 € al mese). Gli Zero Order sono disponibili solo con i piani a pagamento.
Convenienza
| Piano di risparmio | ✅ Sì |
| Azioni frazionarie | ✅ Sì |
| Interessi sulla liquidità non investita | ✅ Sì (fino all'1,75%) |
| Assistenza clienti | ✅ Domande frequenti, e-mail, chat |
| 🇮🇹 Tasse | Regime dichiarativo |
| 🇧🇪 TOB | ✅ BUX se ne occupa |
| 🇧🇪 Imposta sui dividendi | ❌ BUX non lo gestisce |
| 🇧🇪 Reynders tasse | ❌ BUX non lo gestisce |
| 🇧🇪 Dichiara il tuo conto all'NBB | ❌ Devi farlo da solo |
BUX ti permette di creare un "piano di investimento" con un'allocazione degli asset scelta da te e offre azioni frazionate per strategie di mediazione dei costi in euro. BUX promuove il trading includendo investimenti rischiosi come le criptovalute. In qualità di investitore italiano, riceverai un rapporto fiscale annuale da BUX. Dovrai prendere manualmente quella data e inserirla nei tuoi rapporti fiscali. Dovrai dichiarare il tuo reddito, le plusvalenze e l'IVAFE (imposta sul patrimonio).
Fortunatamente, per i clienti belgi BUX gestisce la tassa sulle transazioni della borsa belga (TOB), ma non la tassa sui dividendi o la tassa Reynders, che richiede agli investitori di gestire questi obblighi fiscali. Inoltre, gli utenti belgi devono dichiarare annualmente la loro BUX alla Banca Nazionale del Belgio.
Impostazione di un account
| 🕰️ Tempo per aprire un conto | ✅ Di solito un giorno |
| 🙋 itsme | ❌ No |
| 📱 Applicazione mobile | ✅ Sì |
| 💻 Applicazione web | ❌ No |
| 🙂 Facilità d'uso | ⭐ 3/5 |
| 🧒 Conti dei bambini | ❌ No |
| 💑 Conti congiunti | ❌ No |
| 💼 Conti commerciali | ❌ No |
Per aprire un conto BUX basta seguire una semplice procedura: registrarsi con un indirizzo e-mail, rispondere ad alcune domande e fornire un documento d'identità e una prova di residenza per la verifica. Purtroppo non supportano itsme. BUX è una piattaforma esclusivamente mobile. L'interfaccia dell'app può sembrare un po' sovraccarica di dettagli irrilevanti per molti investitori. BUX non offre la possibilità di aprire conti aziendali, per minori o congiunti; i conti possono essere solo a nome di una singola persona.
Sicurezza
| Regolatore | AFM |
| Problemi passati con l'ente regolatore | ✅ Nessuno |
| Protezione delle attività finanziarie | €20,000 |
| Contanti salvaguardati dalla garanzia di deposito | €100,000 |
| Prestito di titoli | ✅ Iscrizione |
| Pagamento per il flusso di ordini | ✅ No |
BUX, un’entità regolamentata nei Paesi Bassi e soggetta alla supervisione dell’AFM, non ha mai avuto problemi con le autorità di regolamentazione e offre le tutele standard per gli investitori. BUX offre un servizio facoltativo (opt-in) di prestito titoli, ovvero la pratica di prestare azioni ed ETF a terzi, che viene riportata in modo trasparente nei rendiconti trimestrali. Se abilitato, questo comporta il rischio di insolvenza nel caso in cui BUX non restituisca gli strumenti finanziari prestati. Per far fronte a questo rischio, hanno una struttura di garanzia con Stichting BUX Collateral che detiene le garanzie. A differenza di molti altri broker, BUX non ricorre al pagamento per il flusso degli ordini (PFOF), una pratica che potrebbe compromettere la qualità dell'esecuzione delle operazioni.
La recensione completa
Abbiamo scritto una guida approfondita alla BUX, analizzando i pro e i contro.
Trade Republic
| Pro di Trade Republic | ❌ Contro della Trade Republic |
|---|---|
| Economico | Pagamento per il flusso di ordini |
| Azioni frazionarie | Scarsa assistenza clienti |
| Deposito minimo basso | Non aiuta con tutte le tasse |
| Piani di risparmio |
Storia della Trade Republic 🇩🇪
Trade Republic è stata fondata nel 2015 a Monaco di Baviera con il nome originario di Neon Trading. È stata incubata da Comdirect Bank e ora ha sede a Berlino, in Germania. Trade Republic è un "neo-broker", ovvero è moderno e fresco rispetto ai vecchi broker. È molto simile all'app di Robinhood, ma costruita per gli europei. È sostenuta da alcune delle più grandi società di venture capital del mondo, tra cui Sequoia. In totale hanno raccolto oltre 1,1 miliardi di euro per diventare l'app di trading leader in Europa e sono stati lanciati in 17 paesi. Trade Republic dichiara di avere oltre due milioni di clienti, distribuiti in tutti i paesi in cui è stata lanciata. L'app è stata lanciata in Belgio nell'ottobre del 2022.
Commissioni per gli ETF
Trade Republic è Trade Republic una delle opzioni più economiche per gli investitori europei. Ad esempio, acquistare 1.000 € del famoso ETF IWDA di iShares, che replica l'indice MSCI World, costerebbe solo 1 €. Questo lo rende un'opzione interessante per far fruttare i tuoi risparmi, ma ci sono anche alcuni aspetti negativi.
Convenienza
| Piano di risparmio | ✅ Sì |
| Interessi sulla liquidità non investita | ✅ Sì |
| Azioni frazionarie | ✅ Sì |
| Assistenza clienti | ✅ FAQ, email ❌ Niente telefono, niente live chat |
| TOB | ❌ Trade Republic non se ne occupa |
| Imposta sui dividendi | ❌ Trade Republic non se ne occupa |
| Tassa Reynders | ❌ Trade Republic non se ne occupa |
| Dichiara il tuo conto alla NBB | ❌ Devi farlo da solo |
Trade Republic transazioni senza commissioni per l'acquisto di ETF tramite i suoi piani di risparmio automatizzati, che consentono di effettuare investimenti mensili fissi con date di investimento selezionabili. Tuttavia, l'assistenza clienti Trade Republic è limitata: non è disponibile il servizio telefonico e si basa su risposte automatiche. Se sei un investitore belga, devi occuparti personalmente dei tuoi obblighi fiscali, tra cui l'imposta sulle transazioni (TOB), l'imposta sui dividendi e l'imposta Reynders, oltre a dichiarare annualmente il tuo conto alla Banca Nazionale del Belgio. Lo stesso vale per gli investitori italiani, che riceveranno una dichiarazione fiscale annuale da Trade Republic. Dovrai inserire manualmente quella data nelle tue dichiarazioni fiscali. Dovrai dichiarare il tuo reddito, le plusvalenze e l'IVAFE (imposta sul patrimonio).
Impostazione di un account
| 🕰️ Tempo per aprire un conto | ✅ Lo stesso giorno |
| 🙋 itsme | ❌ No |
| 📱 Applicazione mobile | ✅ Sì |
| 💻 Applicazione web | ✅ Sì |
| 🙂 Facilità d'uso | ⭐ 3/5 |
| 🧒 Conti dei bambini | ❌ No |
| 💑 Conti congiunti | ❌ No |
| 💼 Conti commerciali | ❌ No |
Aprire un Trade Republic è facile: basta avere un documento d'identità valido ed essere residenti fiscali in un paese dell'UE (dove il servizio è disponibile), e di solito l'approvazione del conto arriva in poche ore. Puoi creare un account sia sul sito web che sull'app, ma devi avere uno smartphone. Il design e la quantità di informazioni sull'app Trade Republic possono essere un po' complicati, soprattutto per chi investe in ETF con strategia buy-and-hold. Trade Republic offre la possibilità di creare account congiunti o per bambini, quindi gli account sono solo per le persone fisiche.
Sicurezza
| Regolatore | BaFin (Germania) |
| Problemi passati con l'ente regolatore | ✅ No |
| Protezione delle attività finanziarie | €20,000 |
| Contanti salvaguardati dalla garanzia di deposito | €100,000 |
| Prestito di titoli | ✅ No |
| Pagamento per il flusso di ordini | ❌ Sì |
Trade Republic, con sede a Berlino, opera sotto la supervisione di BaFin, l'autorità di regolamentazione tedesca, e ha dovuto affrontare un esame durante la saga di GameStop nel gennaio 2021, che ha portato a numerosi reclami ma alla fine non ha rilevato alcuna manipolazione del mercato da parte di BaFin. Sebbene Trade Republic non si occupi di prestito titoli, partecipa al pagamento per il flusso di ordini (PFOF), un modello di guadagno che è stato controverso a causa dei potenziali svantaggi per gli investitori attraverso prezzi di esecuzione meno favorevoli. Questa pratica, sebbene sottoposta a controlli, rimane per il momento operativa in Germania, nonostante le autorità di regolamentazione dell'UE abbiano vietato il PFOF entro il giugno 2026.
La recensione completa
Ti consigliamo di leggere la nostra recensione completa di Trade Republic.
Curvo: più facile di un broker
I broker ti spingono a fare trading e a scegliere le singole aziende in cui investire. Piuttosto che scegliere singole azioni come Amazon o Tesla, i fondi indicizzati sono un modo per acquistare l'intero mercato, in tutti i settori e le regioni del mondo. In sostanza, possiedi una piccola parte di migliaia di aziende di tutto il mondo. Invece di scommettere su una particolare azienda, scommetti sull'economia globale.
Invece di dover scegliere le azioni o gli ETF giusti tra le migliaia disponibili su BUX o Trade Republic, investi in un portafoglio fatto su misura per te e per i tuoi obiettivi. Questi portafogli sono costituiti da fondi indicizzati diversificati a livello globale, il che significa che ti permettono di guadagnare una parte della crescita dell'economia globale e sono i più adatti per far fruttare al meglio i tuoi risparmi a lungo termine.
Crediamo che gli investimenti siano uno strumento importante per la nostra generazione per migliorare il nostro benessere finanziario e per prepararci al futuro. Stiamo costruendo Curvo per realizzare questa visione, rendendo il buon investimento facile e accessibile a tutti:
- Un portafoglio diversificato creato su misura per te: il portafoglio più adatto alle tue esigenze, in base al tuo orizzonte temporale e ai tuoi obiettivi finanziari. Basta rispondere a un breve questionario e penseremo noi a configurare tutto per te.
- Piani di risparmio automatici: tramite l'app di Curvo puoi impostare un versamento mensile a partire da 50 €. Questo significa che il denaro viene investito automaticamente per te nel tuo portafoglio. Metti i tuoi risparmi in modalità automatica!
- Azioni frazionate: Tutto il denaro che invii al tuo portafoglio viene investito completamente. Non c'è denaro da parte.
- Nessuna TOB 🇧🇪: Risparmi significativi, poiché i portafogli non sono soggetti all'imposta belga sulle transazioni (o "TOB"). Questo ti fa risparmiare tra lo 0,12% e l'1,32% ogni volta che compri o vendi!
- Investimenti sostenibili: i tuoi investimenti si basano su un unico principio guida: non investire in aziende considerate dannose per il pianeta. Ciò significa che sono esclusi settori come quello delle energie non rinnovabili, dei prodotti legati al vizio, delle armi e delle aziende controverse.
- Proiettati nel futuro: Grazie a Curvo puoi vedere a quanto ammonterà il tuo portafoglio in futuro. Puoi rispondere a domande come "come influirà sui miei risparmi a lungo termine l'aumento del mio contributo mensile di 50, 100 o 200 euro?" per avere un'idea concreta del tuo "futuro".
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Sommario
In questo articolo abbiamo messo in evidenza le principali differenze tra BUX e Trade Republic, due broker accessibili agli europei. BUX offre ora un piano gratuito (BUX Basic) oltre ai piani a pagamento, quindi la soglia di accesso è più bassa rispetto al passato. Ma il costo non è l'unico fattore da tenere in considerazione quando si decide di investire i propri risparmi. Ad esempio, dovresti anche tenere conto della facilità d'uso dell'app e dell'assistenza fiscale offerta. Il fatto che Trade Republic non Trade Republic fiscale è un grosso ostacolo per gli investitori.