Recensione di Saxo Bank: leggi questo prima di cominciare

Pro e contro dell'utilizzo di Saxo Bank

Continua a leggere per conoscere tutti i dettagli di Saxo.

La storia di Saxo

La storia di Saxo inizia con la sua fondazione a Copenhagen (Danimarca) nel 1992. L'azienda è stata fondata con l'obiettivo di rendere i mercati finanziari globali più accessibili a un vasto pubblico. Nel 1998, il Gruppo Saxo ha lanciato una delle prime piattaforme di trading online in Europa, offrendo strumenti di livello professionale e un facile accesso ai mercati finanziari globali per chiunque sia interessato a investire.

Ora è cresciuta in modo massiccio in tutto il mondo. Serve oltre 1 milione di clienti e ha oltre 100 miliardi di euro in gestione. Puoi aprire un conto praticamente da ovunque. Nel 2018 ha acquistato il popolare broker online BinckBank per 428 milioni di euro. Tutti i clienti di BinckBank sono passati automaticamente alla piattaforma di trading di Saxo Bank.

Saxo Bank ti dà accesso a un'ampia gamma di azioni, ETF, fondi comuni di investimento, obbligazioni e strumenti più sofisticati per i trader in 50 borse diverse.

Tasse

Struttura tariffaria

Creare un account è gratuito. E pagherai solo una commissione di transazione ogni volta che acquisterai o venderai qualcosa. Nel 2024, Saxo ha introdotto un prezzo più conveniente per molti tipi di titoli. Ad esempio, gli ETF quotati negli Stati Uniti possono essere acquistati con una commissione di solo 1 dollaro.

Esistono tre diversi profili: Bronzo, Argento e Oro. Questo crea un po' di confusione, ma i prezzi sono molto competitivi. In sostanza, più scambi e meno paghi.

Vediamo un esempio se esegui un ordine dal Belgio nella categoria Bronzo:

Per saperne di più sui prezzi, visita il loro sito web.

Tassa di conversione della valuta

Saxo Bank applica una commissione se non hai un conto nella valuta della transazione. Ad esempio, se stai acquistando un'azione statunitense, la banca convertirà automaticamente i tuoi euro in dollari USA e ti addebiterà la commissione di conversione. In Belgio, la commissione di conversione della valuta è piuttosto bassa, pari allo 0,25%, sia che tu sia Bronze, Silver o Gold.

€75 per ogni trasferimento in uscita

Un altro punto di attenzione di Saxo è la sua commissione per i trasferimenti in uscita. Se vuoi trasferire i tuoi ETF e le tue azioni a un altro broker, Saxo addebita 75€ per ETF o azione (cioè per linea). Quindi, se possiedi 5 ETF e 5 azioni e vuoi trasferirli a un altro broker, dovrai pagare 750€! Ovviamente, questo è un modo per bloccarti.

In questo caso, hai due opzioni. Puoi vendere le tue attività su Saxo e ricomprarle tramite il tuo nuovo broker. La somma dei costi di transazione e della tassa di transazione (TOB) potrebbe essere inferiore alla commissione di trasferimento in uscita.

Una seconda opzione è quella di contattare il tuo nuovo broker e vedere se può coprire il costo. Alcuni broker sono disposti a fare questo gesto per averti come cliente.

Commissioni per gli ETF

Acquistare 1.000 euro di IWDA con la versione belga di Saxo Bank costerà 2,00 euro di commissioni di transazione. Questo rende Saxo Bank una delle opzioni più economiche in circolazione:

La convenienza di Saxo

Poiché Saxo Bank è molto affermata, aiuta molti investitori in Europa con le loro tasse. Ecco perché li abbiamo scelti come uno dei migliori broker in Belgio per i principianti.

Destinato ai commercianti

Saxo Bank supporta tantissimi tipi di ordini. Puoi eseguire ordini complicati come limite, mercato, stop, stop limit, mercato se toccato, limite se toccato, trail, relativo, ecc... Questo significa che è un broker potente, ma lo rende anche molto più complesso da usare. È chiaro che Saxo Bank si rivolge al trader esperto piuttosto che all'investitore principiante. È simile alle piattaforme di trading come eToro e MEXEM.

Piani di risparmio automatizzati

Gli utenti di Saxo in Belgio possono impostare un piano di risparmio in ETF attraverso AutoInvest. Per un costo fisso di 2€ al mese, Saxo acquisterà automaticamente gli ETF selezionati il 5 di ogni mese (o il giorno bancario successivo se il 5 è festivo o nel weekend). Non ci sono commissioni di trading aggiuntive e puoi investire quanto vuoi, perché non è richiesto un importo minimo. Puoi scegliere fino a 10 ETF per ogni piano e anche gestire più piani tramite conti secondari separati. Una volta effettuato il trasferimento ricorrente, i tuoi investimenti vengono eseguiti (a condizione che tu abbia denaro sufficiente per coprire gli acquisti) e Saxo si occupa di tutte le tasse belghe come parte del servizio.

La funzione di AutoInvest è utile ma ha due svantaggi. In primo luogo, non acquista azioni frazionate. Quindi, se investi 100€ ogni mese ma l'ETF viene scambiato a 80€, ti rimangono 20€ in contanti. La situazione è peggiore se il prezzo dell'ETF è superiore al tuo importo mensile. In questo caso, l'acquisto non funzionerà.

In secondo luogo, è tua responsabilità assicurarti di avere abbastanza liquidità sul tuo conto Saxo per effettuare gli investimenti mensili.

Azioni frazionarie

Come molti altri broker, Saxo Bank non offre azioni frazionate. Sei costretto ad acquistare quote intere di azioni. Se a ciò si aggiungono le elevate commissioni, diventa davvero poco pratico investire su base mensile quando si utilizza Saxo Bank. Dovrai quasi ricorrere a consolidare i tuoi investimenti mensili in contributi consistenti e poco frequenti, ad esempio ogni trimestre o sei mesi. L'unica avvertenza è che puoi fare "trading frazionario" su tutte le coppie Crypto FX e gli indici CFD. Tuttavia questo è più adatto ai trader esperti.

Interessi sulla liquidità investita

Saxo Bank a volte offre interessi sui contanti per alcuni dei suoi clienti con un patrimonio più elevato. Si tratta del contante che rimane non investito nel tuo saldo. Tuttavia, controlla due volte il luogo in cui risiedi e l'offerta locale di Saxo Bank, poiché varia da paese a paese. Inoltre, recentemente abbiamo sentito che questa offerta è diminuita in modo significativo e cambia a seconda dell'importo depositato.

Assistenza clienti

Si può dire che Saxo Bank è una grande azienda. Hanno un help desk molto dettagliato e puoi fare domande direttamente via e-mail o al telefono. Hanno risposto alle nostre domande via e-mail abbastanza rapidamente.

🇧🇪 TOB ("beurstaks" / "taxe boursière")

Ogni volta che acquisti o vendi un titolo in Belgio viene applicata una tassa sulla transazione. Le regole relative all'aliquota fiscale sono complicate, anche per gli ETF. A seconda delle caratteristiche dell'ETF, l'imposta sulle transazioni varia tra lo 0,12% e l'1,32%.

Fortunatamente Saxo Bank si occupa della dichiarazione per te. Ma devi comunque scegliere gli ETF giusti.

🇧🇪 Imposta sui dividendi

Fortunatamente Saxo Bank ti aiuta con la tassa sui dividendi. In Belgio, ogni dividendo percepito viene tassato al 30%. I fondi ad accumulazione, che reinvestono direttamente i dividendi, sono un modo per evitare questa tassa. D'altro canto, i fondi a distribuzione distribuiscono i loro dividendi, il che significa che sono tassabili.

🇧🇪 Reynders tasse

Per gli ETF composti per almeno il 10% da obbligazioni, è prevista un'imposta del 30% sui profitti realizzati al momento della vendita. Ad esempio, se hai acquistato un ETF obbligazionario a 100€ e finisci per venderlo successivamente a 130€, il tuo profitto netto sarà di soli 21€. I restanti 9€ andranno allo Stato belga grazie a questa tassa.

Fortunatamente Saxo Bank se ne occupa per te.

🇧🇪 Saxo Bank richiede la dichiarazione del conto all'NBB?

No. Poiché Saxo Bank offre conti direttamente in Belgio (grazie all'acquisizione di BinckBank, che era registrata in Belgio), non è necessario dichiarare il proprio conto alla Banca Nazionale Belga.

🇮🇹 Regime fiscale

Come investitore italiano, puoi scegliere di operare in regime fiscale amministrato o dichiarativo. Questo è molto utile, soprattutto se non vuoi fare le dichiarazioni da solo.

Impostazione di un account

Vediamo nel dettaglio come configurare il tuo conto Saxo Bank per la prima volta.

Saxo Bank utilizza itsme

Creare un conto con Saxo Bank è piuttosto semplice. Se risiedi in Belgio, puoi crearne uno utilizzando il sito itsme.

I conti richiedono alcuni giorni per essere approvati

In Belgio è abbastanza veloce se utilizzi itsme. In altri mercati europei, possono essere necessari alcuni giorni per essere approvati come utenti di Saxo Bank.

Crea un account sul web e sul cellulare

Oltre alla piattaforma web, Saxo Bank è accessibile attraverso l'applicazione mobile Saxo Trader Go per iOS e Android. In base alla nostra esperienza, è un po' più veloce utilizzare l'app piuttosto che passare dal portale web.

Facilità d'uso: 2/5

Trattandosi di un'app per il trading, Saxo Bank mostra molti dettagli che non sono molto rilevanti per la maggior parte degli investitori, soprattutto per gli investitori in indici buy-and-hold. L'utilizzo dell'app può risultare piuttosto confuso e scoraggiante. Per questo motivo abbiamo assegnato un punteggio di 2 su 5!

Saxo Bank offre conti per bambini?

Purtroppo Saxo Bank non offre conti per bambini. Gli investimenti dovranno essere intestati a te.

Saxo Bank offre conti congiunti?

Sì, puoi aprire un conto congiunto su Saxo Bank. Questo è utile se desideri investire insieme al tuo partner.

Saxo Bank offre conti commerciali?

Sì, puoi creare un account aziendale.

Saxo Bank è sicura?

Trattandosi di risparmi a lungo termine, la sicurezza e la fiducia sono fondamentali.

Chi è l'ente regolatore?

Si tratta di un caso interessante in quanto aderisce a 15 giurisdizioni diverse, molte delle quali nell'Unione Europea. L'ente regolatore principale di Saxo Bank è l'Autorità di Vigilanza Finanziaria Danese (DFSA), in quanto la sede centrale è in Danimarca.

Quando Saxo Bank ha acquistato BinckBank, operava con una licenza bancaria olandese e regolamentata dall'AFM e dalla DNB, le autorità di regolamentazione olandesi, e continua a farlo. Anche in questo caso, dipende dal luogo in cui si sottoscrive il conto Saxo Bank.

Hanno avuto problemi con il regolatore?

Da quando è nata, Saxo Bank ha avuto diversi problemi con le autorità di regolamentazione. Un caso significativo è stato quello della decisione della Banca Nazionale Svizzera di sganciare il franco svizzero dall'euro nel 2015. Questo evento ha portato Saxo Bank a modificare il prezzo di deposito degli ordini eseguiti su coppie di valute in CHF durante i momenti di scarsa liquidità, causando ulteriori perdite per alcuni clienti. L'autorità di regolamentazione danese (DFSA) ha emesso due richiami nei confronti di Saxo Bank per non aver fornito ai clienti informazioni adeguate sulle limitazioni e sulle difficoltà di esecuzione degli ordini.

In che misura il tuo patrimonio è protetto dal sistema di protezione degli investitori?

Il tuo patrimonio è protetto fino a 20.000 euro.

Il tuo denaro è protetto dal sistema di garanzia dei depositi?

Sì, se hai un saldo in contanti sul tuo conto Saxo Bank, è protetto fino a 100.000 euro.

Saxo Bank si occupa di prestito titoli?

Saxo Bank partecipa al prestito titoli. Se possiedi azioni che sono richieste nel mercato del prestito titoli, Saxo Bank prenderà in prestito queste azioni, depositerà una garanzia sul tuo conto e poi presterà le azioni ad altri investitori. Tuttavia, devi scegliere di aderire a questo servizio. Puoi trovare tutti i dettagli sul loro sito web.‍

Dato che devi scegliere esplicitamente di partecipare al prestito titoli, abbiamo trovato il sistema molto trasparente, simile a quello di MEXEM. Al contrario, broker come BUX o DEGIRO non sono così trasparenti e possono sempre prestare le tue azioni.

Saxo Bank effettua pagamenti per il flusso di ordini?

Saxo Bank non effettua pagamenti per il flusso di ordini. Il PFOF è una notevole fonte di reddito per molti nuovi broker, tra cui Trade Republic. Questa pratica consiste nell'instradare i tuoi ordini a determinati market maker, che poi pagano il broker per il diritto di eseguire questi ordini. Il PFOF può andare a tuo discapito, in quanto i broker possono dare la priorità al pagamento piuttosto che all'esecuzione della migliore operazione possibile per te.

Saxo Bank vs altri broker

Abbiamo anche confrontato Saxo Bank con altri broker:

• Saxo Bank vs DEGIRO‍
• Saxo Bank vs eToro
• Saxo Bank vs LYNX
• Saxo Bank vs Bolero
• Guida al miglior broker in Belgio 🇧🇪

Curvo: investire è più semplice

Abbiamo creato Curvo perché abbiamo sperimentato queste stesse frustrazioni con broker come Saxo Bank. Quando abbiamo provato a investire da soli, abbiamo passato innumerevoli ore a fare ricerche sugli ETF, a calcolare le commissioni e a capire le implicazioni fiscali delle nostre scelte. È stato travolgente e abbiamo capito perché la maggior parte dei nostri amici non ha mai iniziato a investire.

Con Curvo non devi preoccuparti di scegliere tra migliaia di ETF o di orientarti tra complesse strutture di commissioni. Costruiamo per te un portafoglio diversificato in base ai tuoi obiettivi e alla tua tolleranza al rischio, automatizziamo i tuoi investimenti mensili e ci occupiamo dell'ottimizzazione fiscale. Puoi iniziare con soli 50€ al mese e i nostri prezzi sono trasparenti: una semplice commissione annuale compresa tra lo 0,6% e l'1%. Sebbene possa costare di più che gestire tutto da solo attraverso un broker, questo ti permette di liberare il tuo tempo per concentrarti su ciò che ti interessa di più, mentre il tuo denaro cresce in secondo piano.

Crediamo che gli investimenti siano uno strumento importante per la nostra generazione per migliorare il nostro benessere finanziario e per prepararci al futuro. Stiamo costruendo Curvo per realizzare questa visione, rendendo il buon investimento facile e accessibile a tutti:

• Un portafoglio costruito per te: Rispondendo a un breve questionario sui tuoi obiettivi e sulle tue tempistiche, creeremo il portafoglio migliore per la tua situazione. Non dovrai più chiederti quali ETF scegliere.
• Investimento mensile automatico: Imposta un contributo mensile a partire da 50€ e il tuo denaro verrà investito automaticamente. Le azioni frazionate e l'addebito diretto sono due cose che Curvo fa meglio di Saxo Bank.
• Tutti i tuoi soldi lavorano: Le azioni frazionarie significano che ogni euro investito viene utilizzato per lavorare, non per rimanere inutilizzato.
• Ottimizzato dal punto di vista fiscale: I nostri portafogli non sono soggetti all'imposta belga sulle transazioni (TOB), consentendoti di risparmiare dallo 0,12% all'1,32% su ogni transazione.
• Investimenti sostenibili: Seguiamo un principio: non investiamo in aziende che consideriamo distruttive per il pianeta. Per questo motivo escludiamo le aziende appartenenti a settori distruttivi come i combustibili fossili, le armi e il tabacco.‍
• Guarda il tuo futuro: Visualizza la crescita dei tuoi investimenti e scopri come i diversi importi dei contributi influiscono sul tuo patrimonio a lungo termine.

Scopri come Curvo si confronta con l'investimento tramite un broker.

Conclusione

Saxo Bank offre una solida piattaforma di trading con commissioni competitive e un'eccellente gestione fiscale per gli investitori europei. Tuttavia, la sua complessità e l'interfaccia incentrata sul trader possono mettere in difficoltà i principianti che vogliono semplicemente investire regolarmente in ETF. Inoltre, la mancanza di azioni frazionate rende meno praticabile l'investimento mensile, in quanto spesso la liquidità rimane inattiva sul tuo conto.

Se ti senti a tuo agio nella navigazione di piattaforme complesse e preferisci avere accesso a funzioni di trading avanzate, Saxo Bank potrebbe fare al caso tuo. Ma se cerchi un approccio più semplice all'investimento a lungo termine, potresti voler esplorare alternative come Curvo, che privilegia la facilità d'uso e l'investimento automatizzato rispetto alle funzionalità di trading.